Texto em que o autor apresenta e defende suas ideias e opiniões, a partir da interpretação de fatos e dados.
Com inflação e juro alto, Tesouro Direto já rende 5 vezes mais que poupança
Se ainda não estava claro que a poupança pode ser um péssimo negócio, você verá abaixo os dados que apresento na coluna de hoje — e entenderá que o Tesouro Direto pode render até cinco vezes mais que a caderneta, principalmente no cenário atual de inflação e juros subindo.
Este artigo responde a uma pergunta que recebi no meu perfil do Instagram sobre quanto dinheiro a mais um investidor poderia ganhar migrando da poupança para outra aplicação segura. Então, vamos aos dados!
Quanto rende a poupança hoje
A poupança atualmente está rendendo 8,75% ao ano, considerando o cenário atual, com a taxa Selic a 12,75%.
Mas este é o rendimento nominal, ou seja, aquele que não desconta a inflação. Fazendo esse desconto, o ganho real da poupança cai para mero 0,7% ao ano.
Nessa conta, estou considerando que a inflação ficará em torno de 8% em 2022, como preveem analistas consultados pelo Banco Central (BC).
Quanto rende o Tesouro Selic
O Tesouro Selic, o título mais conservador do Tesouro Direto, hoje rende 10,5% ao ano, já descontado o Imposto de Renda (IR).
Se descontarmos também a inflação, o rendimento real do Tesouro Selic fica em 2,3% ao ano. Portanto, três vezes mais que a poupança.
Você ainda pode pensar: "de qualquer forma, ambos têm rendimento muito baixo, então, tanto faz". Não é verdade. Falarei sobre isso mais à frente.
Quanto rendem os outros títulos do Tesouro
Outro tipo de título do Tesouro Direto é o prefixado. Essa modalidade está hoje com um retorno bruto de até 12,72% ao ano. Descontando o IR e a inflação, o ganho líquido real fica em 2,6%, como o Tesouro Selic.
Finalmente, o Tesouro IPCA está com um retorno bruto de 14,31%, considerando uma inflação de 8% ao ano. Dessa forma, o rendimento líquido real atinge nada menos do que 3,9% ao ano, ou seja, 5,5 vezes mais do que a poupança.
Isso faz diferença
Ao contrário do que pode parecer, a diferença entre a poupança e o Tesouro Direto tem um impacto considerável na vida do investidor.
Se você quer ter uma renda de R$ 1.000 por mês, já descontada a inflação, seria necessário manter R$ 1,7 milhão na poupança.
Já no Tesouro Selic, você conseguiria esse mesmo rendimento tendo apenas R$ 457 mil investidos. No Tesouro IPCA, esse valor cairia para R$ 311 mil.
Para quem investe a longo prazo, para aposentadoria, por exemplo, a escolha do investimento pode determinar se você, na velhice, poderá pagar um bom plano de saúde ou não, por exemplo.
Lembrete
Antes de terminar, acho importante lembrar que, se for aplicar no Tesouro IPCA ou no Tesouro Prefixado, é bom manter o investimento até a data de vencimento. Se resgatar antes do prazo, pode perder dinheiro.
Já no Tesouro Selic não existe esse risco.
Alguma dúvida?
Ficou alguma dúvida sobre o artigo de hoje ou sobre investimentos em geral? Entre no meu perfil do Instagram e envie por lá. Sua pergunta poderá ser tema desta coluna no futuro.
Este material não é um relatório de análise, recomendação de investimento ou oferta de valor mobiliário. Este conteúdo é de responsabilidade do corpo jornalístico do UOL Economia, que possui liberdade editorial. Quaisquer opiniões de especialistas credenciados eventualmente utilizadas como amparo à matéria refletem exclusivamente as opiniões pessoais desses especialistas e foram elaboradas de forma independente do Universo Online S.A.. Este material tem objetivo informativo e não tem a finalidade de assegurar a existência de garantia de resultados futuros ou a isenção de riscos. Os produtos de investimentos mencionados podem não ser adequados para todos os perfis de investidores, sendo importante o preenchimento do questionário de suitability para identificação de produtos adequados ao seu perfil, bem como a consulta de especialistas de confiança antes de qualquer investimento. Rentabilidade passada não representa garantia de rentabilidade futura e não está isenta de tributação. A rentabilidade de produtos financeiros pode apresentar variações e seu preço pode aumentar ou diminuir, a depender de condições de mercado, podendo resultar em perdas. O Universo Online S.A. se exime de toda e qualquer responsabilidade por eventuais prejuízos que venham a decorrer da utilização deste material.
ID: {{comments.info.id}}
URL: {{comments.info.url}}
Ocorreu um erro ao carregar os comentários.
Por favor, tente novamente mais tarde.
{{comments.total}} Comentário
{{comments.total}} Comentários
Seja o primeiro a comentar
Essa discussão está encerrada
Não é possivel enviar novos comentários.
Essa área é exclusiva para você, assinante, ler e comentar.
Só assinantes do UOL podem comentar
Ainda não é assinante? Assine já.
Se você já é assinante do UOL, faça seu login.
O autor da mensagem, e não o UOL, é o responsável pelo comentário. Reserve um tempo para ler as Regras de Uso para comentários.